Mayor oferta de dólares, altas tasas de interés locales y una merma en las importaciones de bienes durables, explican la tendencia decreciente del tipo de cambio en Costa Rica, que el 18 de junio llegó al nivel más bajo del año.
En 2018 el precio del Dólar frente al Colón cerró con una tendencia al alza, sin embargo, entre el 6 de febrero y mediados de junio de este año, se ha registrado una caída de hasta 28 colones por dólar.
A septiembre de este año la cartera de crédito bancario otorgado al sector privado registraba un crecimiento interanual de 5%, muy por debajo del 13% registrado al mismo mes de 2016.
Cambios en las reglas que siguen los bancos al otorgar préstamos en dólares, el aumento en las tasas de interés y la breve pero fuerte devaluación que sufrió el tipo de cambio en mayo, son algunas de las razones detrás de la reducción en la velocidad con que crece la cartera de créditos en dólares.
Un análisis respaldado por el sector exportador concluye que para llegar al punto de equilibrio, el colón se debería devaluar un 20% frente al dólar, en un plazo de tres años.
El análisis del economista y ex gerente bancario Gerardo Corrales apunta a que el tipo de cambio debe devaluarse un 20% para llegar a su valor "real" y de equilibrio. Para evitar el efecto que tendría una devaluación repentina, propone que el incremento sea realizado de forma paulatina por el Banco Central.
Argumentando la intención de controlar el crecimiento del crédito en dólares, el Central aplicará un encaje de 15% a los bancos que reciban líneas de financiamiento del exterior en esa moneda.
El sector bancario rechaza la medida, asegurando que redundará en un encarecimiento del costo del crédito en dólares, afectando al sector empresarial, especialmente a empresas exportadoras e importadoras que normalmente recurren a líneas de crédito en dólares para financiar sus operaciones en el exterior.
A partir de mayo las empresas podrán utilizar derechos sobre propiedad intelectual, cosechas o inventarios para otorgar como garantía al solicitar créditos bancarios.
La ley que entra en vigencia el 20 de mayo permite que cuentas por cobrar, bienes muebles (excepto vehículos), acciones, cosechas, inventarios de mercancías y patentes comerciales puedan ser utilizados como garantía en créditos.
El banco BAC San José de Costa Rica emitió $210 millones a 7 años plazo titularizando el flujo de depósitos que recibe del exterior en cuentas corporativas como remesas o pagos por exportación o importación.
Aunque el banco no precisó la tasa de interés de la emisión, Gerardo Corrales, gerente general de la entidad, señaló a Elfinancierocr.com que "...se trata de un rendimiento fijo".
Los comercios recibirán un 2% menos de los bancos por los pagos realizados por los clientes con tarjetas de crédito y débito, por concepto de pago adelantado del impuesto de renta.
Una resolución de la Dirección General de Tributación, publicada en La Gaceta, señala que las entidades bancarias deberán comenzar con la retención del 2% del monto que le corresponde al comercio por los pagos recibidos con tarjetas a partir del 1 de octubre.
La poca liquidez en colones explica el menor crecimiento de los préstamos en esa moneda, mientras que el crecimiento de los créditos en dólares sigue perdiendo fuerza.
A la escasa liquidez en colones que presiona a la baja el crecimiento de los créditos en dicha moneda se suma la incertidumbre a nivel empresarial, las variaciones recientes del tipo de cambio y la menor demanda por crédito para proyectos inmobiliarios, de generación eléctrica y turísticos, según explicaron los banqueros a Nacion.com.
La discrecionalidad de las intervenciones del Banco Central en el mercado cambiario podría abrir un portillo para el enriquecimiento ilícito de quienes disponen de información privilegiada.
EDITORIAL
En el mejor de los mundos democráticos, la intervención de funcionarios públicos en la economía genera transferencias de ingresos entre los sectores que la componen, de acuerdo a políticas de Estado mayoritariamente aceptadas por la población.
El banco propiedad del grupo colombiano Aval, compró el Grupo Financiero que incluye al Banco Reformador de Guatemala y a Transcom Bank Limited de Barbados.
Ahora solo queda pendiente la aprobación de esta transacción por parte de las autoridades supervisoras del mercado financiero de ese país. De acuerdo con el gerente general de BAC San José en Costa Rica, Gerardo Corrales, con esta compra se pretende reforzar la banca corporativa en el mercado guatemalteco.
Revisarán más exhaustivamente el historial crediticio de empresas y personas, así como la capacidad de repago real.
“Queremos que las entidades analicen las deudas de las personas con todo el mundo, porque pueden tener un crédito aquí y otro allá, y al final deber millones”, sostuvo Javier Cascante, jerarca de la Superintendencia General de Entidades Financieras (Sugef).
En el Banco de Costa Rica al fin del 2012 los bienes muebles e inmuebles en inventario recibidos en dación de pago aumentaron 70% con respecto al 2011.
Una encuesta realizada por Elfinancierocr.com entre 6 entidades financieras, incluidos los cuatros bancos públicos del país, reveló que a febrero de este año, tenían 1.259 bienes inmuebles en su poder, a diferencia de las 884 propiedades que se reportaron en el mismo período del 2012, es decir, que hubo un incremento del 42%.
Mientras estudia una sentencia definitiva, un tribunal de Costa Rica ordenó disminuir a su monto inicial, la cuota a pagar por un deudor hipotecario.
En Costa Rica el crecimiento de las tasas de interés ha generado aumentos considerables en las cuotas que pagan los deudores de préstamos a bancos y financieras.
Ahora, ante una demanda colectiva, un Tribunal de Apelaciones Contencioso-Administrativo concedió una medida cautelar a uno de los deudores, ordenando "mantener el pago mensual por un crédito de vivienda, a partir del 1.° de diciembre del año 2012, por la misma suma en que inició al adquirir el préstamo en el año 2007”.
Los bancos estatales lideran este crecimiento, aunque los bancos privados aún conservan el 61% del total de la cartera de créditos en la moneda norteamericana.
El artículo en Nacion.com reseña que "El crecimiento de los préstamos en dólares de los bancos públicos llama la atención porque es un mercado que tradicionalmente está dominado más por las entidades financieras privadas."